Tiempo de lectura aprox: 4 minutos, 3 segundos
El movimiento ocurre a medida que los mercados descuentan que Jerome Powell, de la Reserva Federal de EUA y Christine Lagarde del Banco Central Europeo (BCE) reafirmarán su compromiso contra la inflación, lo que se traduce en mayores tasas de interés a nivel global.
Aquí, la opinión de los expertos
Grupo Financiero Base:
El peso inicia la sesión con pocos cambios, mostrando una depreciación de 0.14% o 2.4 centavos, cotizando alrededor de 17.10 pesos por dólar. La depreciación sucede a la par del fortalecimiento del dólar estadounidense que gana 0.47%, de acuerdo con el índice ponderado. Durante la sesión, se espera que el tipo de cambio cotice entre 17.02 y 17.15 pesos por dólar.
Las divisas más depreciadas hoy son el dólar neozelandés, con 1.36%; el rand sudafricano con 1.11%; el dólar australiano con 1.08%, el zloty polaco con 0.93% y la libra esterlina, con 0.79%.
El fortalecimiento del dólar sucede a medida que el mercado anticipa los comentarios de los principales bancos centrales a nivel global durante el Foro sobre Banca Comercial del Banco Central Europeo (BCE) en Portugal. Es posible que Jerome Powell de la Reserva Federal de EUA, Christine Lagarde del Banco Central Europeo (BCE) y Andrew Bailey del Banco de Inglaterra reafirmen su compromiso en contra de la inflación, lo que significaría mayores tasas de interés a nivel global.
China: La aversión al riesgo relacionada con el crecimiento más débil de lo esperado en el gigante asiático continúa, ya que sigue mostrando debilidad de la demanda. Durante el overnight (sesión continua), se publicaron las ganancias industriales de mayo del gigante asiático, las cuales cayeron 12.6% respecto al año anterior y acumularon en los primeros 5 meses del año una caída de 18.8%.
Existe preocupación acerca de la posibilidad de que la demanda de bienes manufacturados se mantenga baja, a menos que se implementen más medidas de estímulo económico.
Por otro lado, se especula que en Estados Unidos se están considerando nuevas restricciones a las ventas de chips a China, para limitar el auge tecnológico en ese país. La expectativa de mayores restricciones a la venta de chips a China lleva a que en el mercado de futuros el Nasdaq pierda 0.50%, generado por la caída de las acciones de Nvidia del 3.6% en las operaciones previas.
Banco Bx+
Estimamos altamente probable que predomine un sentimiento de cautela, mientras se está a la espera de la participación de los titulares de la Fed, BCE, BoJ y BoE en un panel del foro de Sintra, así como en respuesta a reportes que aseguran que la administración Biden buscaría restringir más las exportaciones de tecnología a China.
El rendimiento del treasury a 10 años desciende a 3.74% (-2.3 pb.) y el índice dólar se aprecia 0.4%, en línea con un mayor apetito por activos seguros. El Tipo de Cambio dólar peso sube a $17.11 (+3 cts.), recortando parte del descenso de los dos días previos.
El petróleo WTI se cotiza en 67.5 dpb (-0.4%), su menor nivel en más de dos semanas, mientras que el oro (-0.4%) baja por segundo día consecutivo.
Mercado de acciones: Los futuros de los mercados financieros estadounidenses operan con movimientos mixtos, donde el Nasdaq presenta retrocesos luego de que The Wall Street Journal informara que EEUU. estaba considerando nuevas restricciones a la exportación de chips a China.
Lo anterior genera retroceso en acciones como Nvidia. Cabe señalar que el impulso por Inteligencia Artificial ha motivado que el Nasdaq observe una gran actividad en el primer semestre del año.
Por su parte, los inversionistas mantienen cautela al escenario de tasas mayores para la segunda parte del año.
Banco Actinver:
Los índices de los futuros estadounidenses apuntan a una apertura negativa, presionados por la posibilidad de que el gobierno de EEUU añada nuevas restricciones comerciales a las ventas de chips a China.
Esto ha llevado a las principales empresas de la industria, como Nvidia (NVDA), AMD (AMD) y Micron (MU), a operar en terreno negativo antes de la apertura. En este contexto, será importante vigilar el reporte trimestral de Micron (MU), que revelará sus cifras al cierre de la sesión y para las que se espera una contracción trimestral de sus ingresos de -0.5%.
Por su parte, el índice del dólar (DXY) se fortalece +0.14% frente a la mayoría de las divisas desarrolladas. Los datos de actividad económica en EEUU del día de ayer mejoraron las valuaciones de la divisa norteamericana.
El tipo de cambio cotiza en 17.07 pesos por dólar, operando en la zona baja del rango de 17.07 y 17.25 que registró la semana pasada. De esta manera, el piso clave para la divisa se mantiene en 17.03, el cual, de alcanzarlo podría tocar niveles de hasta 16.50 pesos por dólar.
La tasa del bono de 10 años de EEUU se ubica en 3.7% a la espera de las declaraciones de los banqueros centrales. Por su parte, la tasa del bono de 10 años de México se mantiene estable en 8.6%, mientras que el CETE a 91 días en 11.2%.
CI Banco:
El peso mexicano continúa cotizando en un rango acotado, por momentos con una presión marginal hacia 17.12 unidades por dólar en su modalidad spot, en espera de la conclusión hoy del foro de banqueros centrales de Sintra y asimilando la noticia de que EUA estudia la posibilidad de nuevas restricciones a las exportaciones de chips hacia China.
Es muy probable que el debate se concentrará en el grado de preocupación por una inflación subyacente más rígida de lo esperado, lo que orilla a un endurecimiento adicional de las condiciones monetarias y financieras a nivel global, con el riesgo de que esto termine por provocar una recesión económica mundial.
La mayor atención la acapara Powell, donde esperamos que reitere su intención de mantener las puertas abiertas a mayores alzas de tasas de interés si las condiciones de inflación y empleo lo ameritan.
Grupo Financiero Monex:
Los mercados accionarios a nivel mundial presentan movimientos mixtos, ya que si bien Asia y Europa se mantienen en un entorno positivo, en EUA se percibe un escenario de cautela después de que ayer se observará una sesión con importantes avances.
Ahora la preocupación viene por el sector de semiconductores (el que ha presentado mayor avance en 2023), ya que los legisladores han discutido detener algunas ventas de “chips” de inteligencia a China, lo que podría avivar más tensiones entre los dos países.
Peso: En la sesión overnight, el tipo de cambio presentó volatilidad con sesgo bajista y cotiza en 17.08 unidades por dólar, que implica una ligera depreciación de -0.02% respecto al cierre previo (una ganancia semanal de 0.5% y una de 3.3% respecto al cierre de mayo).
Todo parece indicar que el peso hizo una ligera pausa después de las jornadas de apreciación de días previos, sin embargo, será clave evaluar las cifras económicas en los siguientes días. La atención de hoy estará en la balanza comercial en EUA.
Francia.- La Confianza del Consumidor rebasó las expectativas durante junio con 85 puntos vs 84 estimados y 83 previos.
Alemania.- Durante el mismo mes, la Confianza del Consumidor decepcionó con un resultado de -25.4 puntos vs -24.4 previos. Es el primer deterioro en 8 meses y genera dudas sobre el futuro en la región.
